حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟

استاپ لاس چیست و چه فایده‌ای در معاملات ارز دیجیتال دارد؟

حتما برای شما هم پیش آمده که با شنیدن اخباری درمورد سودهای آنچنانی افرادی که در حوزه ارز دیجیتال فعالیت می‌کنند، وسوسه شده باشید که به این بازار ورود پیدا کنید و از سودهای کلان بهره‌مند شوید! نکته‌ای که در زمان تصمیم‌گیری برای ورود به این عرصه باید در نظر داشته باشید، میزان ضررهای موجود است! واقعیت امر این است که در این بازار، همان اندازه که افراد به سودهای نجومی دست پیدا می‌کنند، تعداد بیشتری مبالغ هنگفتی را متضرر می‌شوند و دلیل آن عدم آشنایی با مفاهیم مهم این حوزه است؛ یکی از این مفاهیم، استاپ لاس است که اهمیت زیادی دارد. ماه هم امروز در این مقاله قصد داریم بگوییم که استاپ لاس چیست و آن را به‌طورکامل معرفی کنیم؛ در ادامه همراه ما باشید.

منظور از استاپ لاس چیست؟

استاپ لاس که در معادل فارسی با عبارت حد ضرر شناخته می‌شود، کلمه‌ای است که معمولا به منظور سفارش خرید و فروش سهام، در بازارهای بورس به کار می‌رود. میزان حد ضرر نزد کارگزار نگهداری می‌شود و با هدف محدود کردن زیان سرمایه‌گذاران طراحی شده است. بدین گونه میزان از دست رفتن سرمایه به حداقل می‌رسد و ریسک معامله نزدیک به صفر می‌شود. برای آن‌که بهتر این موضوع را درک کنید، به مثال زیر توجه فرمایید:

تصور کنید که شما سهام یک شرکت بزرگ را به ارزش 50 دلار برای هر سهم، خریداری کرده‌اید و حد ضرر این سهام را چیزی حدود 20 دلار در نظر گرفته‌اید. زمانی که به هردلیلی سهام آن شرکت به زیر 20 دلار برسد، دارایی شما با قیمت موجود در بازار به فروش می‌رود. همین قاعده، در بازارهای ارز دیجیتال نیز حاکم است. با این تفاوت که تعیین استاپ لاس در این نوع خرید و فروش‌ها بسیار مهم‌تر می‌باشد.

بسیاری از صرافی‌های معتبر دنیا مانند بایننس، بیتمکس و… امکان تعیین خودکار میزان ضرر را در اختیار کاربران خود قرار می‌دهند تا از ایجاد زیان‌های احتمالی جلوگیری نمایند. مشخص کردن استاپ لاس باعث می‌شود تا سرمایه‌گذاران بتوانند شرایط مناسب برای مبادله را، قبل از ورود ارزیابی کنند. اگر به هر دلیلی یک تریدر میزان زیان را برای معاملات خود مشخص نکند، به احتمال زیاد متحمل آسیب‌های مالی زیادی خواهد شد و سال‌های طولانی باید منتظر بماند تا قیمت ارزها به حد مناسب برسد تا بتواند از آن‌ها سود ببرد.

آیا حد ضرر برای همه تریدرها به یک اندازه است؟

بدون شک پاسخ این سوال منفی است. هر تریدر یا سرمایه‌گذار بازارهای مالی، به ویژه ارزهای دیجیتال، استاپ لاس ویژه خود را دارد. برای آن‌که بدانید این میزان را چگونه باید مشخص کنید، لازم است در ابتدا به فاکتورهایی مانند نوع ارز، مقدار سرمایه و زمان سرمایه‌گذاری و… توجه نمایید. بنابراین باید بدانید که هیچ‌گاه حد ضرر خود را برمبنای سایر افراد انتخاب نکنید. چراکه آن‌ها بنابر شرایط و انتخاب‌های خود آن میزان را مشخص کرده‌اند.

حال که به متوجه شدید که استاپ لاس چیست، بهتر است به فواید آن بپردازیم.

استاپ لاس چه فایده‌ای برای سرمایه‌گذاران دارد؟

همه ما تا به امروز از بزرگ‌ترهایمان شنیده‌ایم که جلوی ضرر را از هرجا بگیریم، منفعت است. در معاملات ارزهای دیجیتال نیز همین قاعده وجود دارد و شما باید تمام تلاش خود را به کار بگیرید تا هرچه زودتر متوجه ضرر شوید و از افزایش آن جلوگیری کنید. کم‌ترین سودی که تعیین حد ضرر برایتان دارد این است که نمی‌گذارد بیشتر از یک حدی ضرر کنید.

اگر تا به حال در زمینه ارز دیجیتال فعالیت کرده باشید، حتما می‌دانید که قیمت‌ها بسیار نوسان دارند و روند بازار همواره صعودی نیست. حتی گاهی اوقات قیمت‌ها به صورت ناگهانی افزایش یا کاهش پیدا می‌کنند و در اینجا استاپ لاس به شما کمک می‌کند تا بهترین تصمیم را بگیرید. واقعیت این است که یکی از ضروری‌ترین نکاتی که هر تریدر باید در شروع کار خود به آن دقت داشته باشد، تعیین میزان زیان است و به نوعی جزو ملزومات اصلی این بازارها محسوب می‌شود.

راستی تا یادمان نرفته، این نکته را هم بگوییم، شما می‌توانید همین الان قیمت لحظه‌ای ارزهای دیجیتال را در سایت OMPFinex مشاهده کنید.

اگر تازه کار هستید…

بسیاری از سرمایه‌گذاران بازار ارزهای دیجیتال، به ویژه کسانی که به تازگی کار خود را شروع کرده‌اند، از افزایش حد ضرر خود مضطرب می‌شوند و می‌ترسند که با این کار، سود معاملاتشان از دست برود. این افراد بر این باورند که هرچه استاپ لاس کاهش یابد، ریسک خرید و فروش نیز کم‌تر می‌شود. در صورتی که تعیین حد ضرر به این راحتی‌ها هم نیست و باید به عوامل گوناگونی توجه کرد.

شما به عنوان کسی که قرار است سرمایه خود را وارد بازار کند، باید بدانید که حجم معامله، تعیین کننده ریسک نهایی است، نه حد ضرر! اگر هنوز شک دارید که در زمینه ارز دیجیتال سرمایه‌گذاری کنید یا نه، باید به این مسئله واقف باشید که چنین معاملاتی، همواره سودده نیستند و بهتر است خود را برای هرگونه ضرری آماده کنید! البته با تعیین میزان زیان می‌توان تا حدود زیادی از لیکویید شدن و به صفر رسیدن سرمایه جلوگیری کرد.

چطور می‌توان بهترین حد ضرر را مشخص کرد؟

برای آن‌که بدانید بهترین استاپ لاس برای معامله شما چه رقمی است، باید به دو فاکتور زیر توجه کنید:

• حد ضرر باید به گونه‌ای باشد که مشخص کند نقطه شروع معامله اشتباه بوده است.
• رقم انتخابی شما باید یک نرخ پیروزی قابل قبول در تاریخچه خرید و فروش‌ها داشته باشد. این نرخ وابسته به استراتژی کلی شما در معاملاتتان است.

برای تعیین یک مقدار مطمئن، باید چند مرحله ساده را طی کنید و همیشه به آن‌ها پایبند بمانید. این مراحل به شرح زیر هستند:

گام اول: پلن معاملاتی خود را مشخص کنید

قبل از هر کار، لازم است یک استراتژی مکتوب برای خود تهیه کنید. زمانی که قوانین مربوط به محل قرارگیری میزان ضرر را تعیین کردید، در ادامه آن را ارزیابی کرده و ببینید که آیا جایی برای بهتر شدن دارد یا خیر.

گام دوم: آزمودن استراتژی معاملاتی

آنالیز و ارزیابی میزان بازده استراتژی مشخص شده، این فرصت را در اختیارتان می‌گذارد تا براساس رفتار قیمت در گذشته، حد ضرر را به دست آورید. نتایج را بازبینی کنید و سعی نمایید مواردی که به دردتان می‌خورد را بشناسید. همچنین لازم است تایم فریم‌ها و جفت ارزهای گوناگون را بسنجید و از بین آن‌ها پرسودترین‌ها را برگزینید.

گام سوم: بهبود استراتژی و آزمایش مجدد آن

اگر براساس ارزیابی‌ها به این نتیجه رسیدید که استراتژی سودآوری نداشته‌اید، زمانش رسیده تا آن را تغییر دهید. حتی اگر نتایج خوبی از همان استراتژی به دست آوردید، از امتحان کردن ایده‌های جدید غافل نشوید؛ چراکه ممکن است به سیستم سودآورتری دست پیدا کنید.

مرحله چهارم: استراتژی معاملاتی خود را تقویت کنید

در این گام باید نتیجه استراتژی نهایی خود را ارزیابی کنید. بدین منظور، یک حساب دمو تهیه کنید و با انجام معاملات آزمایشی، نتایج به دست آمده را آنالیز کنید. در این گام، کم کم اشکالات و نکات مثبت استراتژی نمایان می‌شود و می‌توانید ویرایش نهایی را انجام دهید. به این شکل به بهترین حد ضرر ممکن، که مناسب معاملات شماست، دست پیدا می‌کنید.

شاید تا اینجای کار حس کرده‌اید اطلاعات خوبی در مورد حد ضرر در معاملات ارزهای دیجیتال پیدا کرده‌اید و خیلی خوب می‌دانید که استاپ لاس چیست، اما پیشنهاد می‌کنیم حتما اخطارهایی که در ادامه ذکر می‌کنیم را مطالعه کرده و هنگام تعیین حد ضرر به آن‌ها توجه کنید!

در تعیین استاپ لاس حواستان به این اشتباهات باشد!

نکته‌ای که در رابطه به این مطلب باید به یاد داشته باشید، این است که هیچ‌گاه حد ضرر، یک عدد مشخص نیست. با این وجود، در صورت عدم رعایت نکات، ممکن است یک عدد اشتباه را انتخاب کنید و متحمل ضررهای گزاف شوید. برای آن‌که بتوانید تا حد امکان سرمایه خود را حفظ کنید، به نکات زیر توجه فرمایید.

تعیین حریصانه

احتمالا این موضوع را می‌دانید که درصورت تمایل به کسب سود زیاد، لازم است میزان ریسک را نیز افزایش دهید. سرمایه‌گذاران، معمولا در آغاز کار خود حد ضررهای نزدیک به قیمت خرید را مشخص می‌کنند. این مسئله باعث می‌شود تا استاپ لاس همواره برای آن‌ها فعال باشد و با ضررهای بسیار کم از بازار خارج شوند.

هرچند که این روش، برای کسانی که به صورت روزانه ترید می‌کنند، می‌تواند تا حدودی کارآمد باشد، اما در اغلب اوقات حد ضرری که فاصله بیشتری تا قیمت دارد، سود بیشتری نصیبتان خواهد کرد. بنابراین لازم است برای به دست آوردن سودهای نجومی، فضای وسیع‌تری را برای نوسان در نظر بگیرید و با تحمل کمی ریسک، سرمایه خود را چند برابر کنید.

حجم نامناسب

اگر در آغاز کار سرمایه کمی دارید، بهتر است معاملاتتان را در حجم‌های کوچک انجام دهید. با رعایت این نکته، حدضررهای شما منطقی‌تر خواهد بود و دیگر به دلیل عدم هم‌خوانی اندازه و موجودی حساب، متضرر نمی‌شوید. تطابق این دو عامل با یکدیگر، باعث می‌شود تا میزان ریسک معقول باشد و قیمت‌ها اجازه نوسان بیشتری داشته باشند.

نداشتن استراتژی هنگام تعیین حد ضرر

بسیاری از تریدرها از اهمیت استراتژی در معاملات خود غافل هستند و همین امر سبب ایجاد خسارت برای آنان می‌شود. اگر قرار باشد استاپ لاس را برمبنای حدس و گمان تعیین کنید، هیچ‌گاه متوجه نمی‌شوید که چگونه می‌توانید عملکرد خود را بهبود دهید و سود بیشتری به دست آورید!

جمع‌بندی

این روزها بازار ارزهای دیجیتال به یکی از پرطرفدارترین حوزه‌های سرمایه‌گذاری تبدیل شده است. اما ورود به این عرصه هم مانند بورس و… نیاز به رعایت قوانین و اصول خاصی دارد. انتخاب استاپ لاس در نقطه درست، یکی از مواردی است که هر تریدر باید به آن دقت کند تا بتواند از ضررهای مالی کلان جلوگیری کند. در این مقاله، شما را با این مفهوم، میزان اهمیت آن و چگونگی انتخاب صحیح حد ضرر آشنا کردیم. امیدواریم درک کاملی نسبت به این نکته که استاپ لاس چیست بدست آورده باشید.

کاربران نوبیتکس با تعیین حد ضرر سود معاملات خود را حفظ می‌کنند

نوبیتکس با اعلام اینکه بعد از این کاربران این صرافی ارز دیجیتال امکان حفظ بیشتر سود خود از معاملات را خواهند داشت، از اضافه شدن ویژگی حدضرر به امکانات نوبیتکس خبر داد. تعیین حد ضرر .

در دیجیاتو ثبت‌نام کنید

جهت بهره‌مندی و دسترسی به امکانات ویژه و بخش‌های مختلف در دیجیاتو عضو ویژه دیجیاتو شوید.

تازه‌های تکنولوژی

نوبیتکس با اعلام اینکه بعد از این کاربران این صرافی ارز دیجیتال امکان حفظ بیشتر سود خود از معاملات را خواهند داشت، از اضافه شدن ویژگی حدضرر به امکانات نوبیتکس خبر داد.

تعیین حد ضرر یا استاپ‌لاس، امکان جدید صرافی ارز دیجیتال نوبیتکس است که کاربران می‌توانند پس از فعال‌سازی این امکان، حد زیان خود را در معاملات تعیین کنند و سود بیشتری از نوسانات بازار رمزارزها به دست آورند.

نوسانات قیمت بیت‌کوین و سایر رمزارزها گاهی اوقات بسیار زیاد می‌شود و این موضوع باعث شده سرمایه‌گذاران به دنبال این نوسانات، ناگهان با ریزش قیمت‌ها، بخشی از سودشان را از دست دهند و یا وارد ضرر شوند.

کارشناسان بر این باورند، یکی از مهمترین نکاتی که فعالان بازار رمزارز باید مورد توجه قرار دهند این است که زمان مناسب برای خروج از معاملات را برای حفظ سود و همچنین حفظ اصل سرمایه، در نظر بگیرند و از ابزارهای مدیریت ریسک استفاده کنند.

حدضرر چیست و چطور به مدیریت معاملات کمک می‌کند؟

زمان مناسب برای خروج از معاملات را، حد ضرر تعیین می‌کند. به این ترتیب که کاربران در هر معامله‌ای مشخص می‌کنند که در صورت ریزش بازار و رسیدن قیمت به نقطه‌ای مشخص، رمزارزشان به‌صورت خودکار به فروش برسد و از ضرر بیشتر جلوگیری کند. البته افراد می‌توانند با بالا رفتن قیمت، حد ضررشان را بالاتر بیاورند.

نوبیتکس در توضیح کارایی این ویژگی اعلام کرده که تعیین حد ضرر یا استاپ لاس، هم برای کسانی که روزانه ترید می‌کنند مناسب است و هم برای کسانی که سرمایه‌گذاری میان‌مدت یا بلندمدت کرده‌اند. به این ترتیب کاربران می‌توانند با توجه به استراتژی معاملاتی خود، قیمت مشخصی را برای فروش و خروج از معامله تعیین کنند.

همچنین برخی از فعالان حرفه‌ای بازار رمزارزها با توجه به وضعیت نمودارها و کندل‌ها، حد سود و حد ضررشان را تعیین می‌کنند و بعد از اینکه معاملاتشان در قیمت اعلامی بسته شد، بار دیگر با خرید جدید، وارد معامله‌ای دیگر می‌شوند.

ازسوی دیگر، خریداران رمزارز می توانند از طریق این سرویس، با تعیین خطوط مقاومت قیمت، مشخص کنند که در صورت شکسته شدن مقاومت، سفارش خریدشان فعال شود.

به طور مثال اگر قیمت بیت کوین 39 هزار دلار است، تریدر با تشخیص مقاومت 40 هزار دلار، روی قیمت 40 هزار و 200 دلار سفارش خرید می‌گذارد تا در صورت عبور قیمت از این مقاومت مهم و آغاز احتمالی روند صعودی، سفارش خریدش فعال شود.

آیا استاپ لاس همیشه خوب است؟

نکته‌ای که باید به آن توجه کرد این است که کاربران با تعیین حد ضرر، باید مراقب باشند تا از بازار جا نمانند و در صورتی که به اصطلاح استاپشان خورد، با زیر نظر گرفتن وضعیت بازار و همچنین استراتژی معاملاتی خودشان، در قیمتی مناسب ورود کنند.

از سوی دیگر، یکی از مشکلات برخی صرافی‌ها این است که با توجه به تعداد کم کاربران و معاملات، عمق بازار کمی دارند و استاپ لاس در آنها عمل نمی‌کند. در واقع در حالی که کاربر با خیالی آسوده حد ضرر خود را تعیین کرده، این حد ضرر برایش فعال نمی‌شود؛ چراکه با توجه به عمق کم معاملات در این صرافی‌های کوچک، خریداری برای قیمت معین‌شده وجود ندارد و کاربر ضرر سنگینی می‌کند.

صرافی ارز دیجیتال نوبیتکس این امکان را در سایت و اپلیکیشن خود ایجاد کرده و کاربران با بروزرسانی نسخه 3.8.1 اپلیکیشن، می‌توانند درخواست فعال‌سازی حد ضررشان را ثبت کنند. حد ضرر نوبیتکس به‌صورت نسخه بتا ارائه‌ شده و تاکنون برای تعداد زیادی از درخواست‌ها فعال شده است و در روزهای پیش‌رو، روزانه برای تعداد بیشتری از کاربران فعال خواهد شد.

حد ضررر (Stop loss) و OCO چیست؟

در دنیای معامله گری، معمولا فاکتورهای مختلفی، هنگام تصمیم گیری، در مورد خرید یا عدم خرید ارز دیجیتال وجود دارد. این مهم، مخصوصا در بازار پرنوسان ارزهای دیجیتال از اهمیت بالایی برخوردار است. بنابراین، یکی از مهم ترین عواملی که با توجه به ماهیت این بازار بعنوان نیاز تلقی می شود. روشهای معامله گری و بهره گیری از آنها برای موفقیت در بازار است. حد ضرر یکی از روشهای سفارش گیری است که اگر به درستی استفاده می شود، می تواند نتایج متفاوتی در خرید ارز دیجیتال یا فروش آن، خلق کند.

حد ضرر چیست؟

حد ضرر (Stop-loss) سفارشی است که توسط یک کاربر، برای خرید یا فروش یک دارایی، پس از رسیدن دارایی به قیمت هدف، انجام می شود. استاپ ضرر برای محدود کردن ضرر سرمایه گذار در یک موقعیت خاص طراحی شده است. به عنوان مثال، تعیین یک دستور حد ضرر برای ۱۰٪ کمتر از قیمتی که بیت کوین را خریداری کرده اید، ضرر شما را به ۱۰٪ محدود می کند. فرض کنید قیمت بیت کوین ۴۰۰۰۰ دلار است. بلافاصله پس از خرید یک بیت کوین، یک دستور توقف ضرر به قیمت ۳۶۰۰۰ دلار وارد می کنید. اگر قیمت به زیر ۳۶۰۰۰ دلار سقوط کرد، بیت کوین شما به قیمت رایج بازار فروخته می شود.

مزایای حد ضرر

مهمترین مزیت حد ضرر، بیمه نامه رایگان معامله است؛ چون اجرای آن هیچ هزینه ای ندارد. کارمزد معمولی شما فقط زمانی محاسبه می‌شود که به قیمت توقف ضرر رسیده باشد و دارایی باید فروخته شود. مزیت دیگر حد ضرر، این است که اجازه می دهد تصمیم گیری، عاری از هرگونه تأثیر احساسی باشد. مردم تمایل دارند «شیفته دارایی» باشند. به عنوان مثال، آنها ممکن است این باور غلط را حفظ کنند که توقف معامله باعث فرصت سوزی است. ولی اگر می‌خواهید سرمایه‌گذار موفقی باشید، باید به استراتژی خود اطمینان داشته باشید.

سفارشات حد ضرر، همچنین راهی برای قفل کردن سود هستند. مواقعی مانند حد ضرر به عنوان «توقف انتهایی» وجود دارد که حد ضرر، در سطح درصدی کمتر از قیمت فعلی بازار (نه قیمتی که آن را خریداری کرده‌اید) تنظیم می‌شود. با نوسانات قیمت ارز، قیمت استاپ ضرر تعدیل می‌شود. و اگر قیمت یک ارز افزایش یابد، سود غیرقابل تحققی خواهید داشت.

با ادامه مثال بیت کوین، از بالا، فرض کنیم که یک دستور توقف پایانی را برای ۱۰٪ کمتر از قیمت فعلی تعیین کرده ایم، و بیت کوین در عرض یک ماه به ۶۰۰۰۰ دلار افزایش می یابد. سپس سفارش توقف پایانی با قیمت ۵۶۰۰۰ دلار (۶۰۰۰۰ دلار – (۱۰٪ x ۶۰۰۰۰ دلار) = ۵۶۰۰۰ دلار) خواهد بود. از آنجایی حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟ که این بدترین قیمتی است که می توانیم دریافت کنیم، حتی اگر بیت کوین افت غیرمنتظره ای داشته باشد، در قرمز نخواهیم بود. البته، به خاطر داشته باشیم که دستور حد ضرر همچنان یک دستور بازار است. به سادگی غیرفعال می‌ماند و تنها زمانی فعال می‌شود که به قیمت هدف رسیده باشد. بنابراین، قیمتی که فروش شما در حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟ واقع با آن معامله می کند، ممکن است کمی متفاوت از قیمت مشخص شده باشد.

معایب حد ضرر

یکی از مزایای سفارش توقف ضرر این است که شما نیازی به نظارت روزانه بر عملکرد ارز موردنظر ندارید. این راحتی مخصوصاً زمانی مفید است که در تعطیلات هستید، یا در موقعیتی هستید که شما را از تماشای قیمت ارز دیجیتال خود برای مدت طولانی باز می دارد.

سفارش شرطی OCO (One-Cancels-the-Other)

ترکیبی از دو سفارش بازار است که اگر یکی بطور کامل یا جزئی انجام شود، دیگری لغو می شود. یک سفارش، یکی دیگر را لغو می کند (OCO). یک سفارش OCO اغلب یک دستور توقف را با یک سفارش محدود در یک پلت فرم معاملاتی ترکیب می کند. هنگامی که به قیمت توقف یا حد رسیده و سفارش اجرا می شود، سفارش دیگر به طور خودکار لغو می شود. بستر این نوع سفارش در برخی از صرافیهای معتبر دنیا وجود دارد. در صورت وجود این سازکار در یک صرافی ارز دیجیتال ایرانی، معامله گران قادر خواهند بود از دستورات OCO برای کاهش ریسک و ورود به بازار استفاده می کنند.

معامله گران همچنین می توانند از دستورات OCO برای معامله اصلاحات و شکست ها استفاده کنند. اگر معامله‌گری بخواهد یک شکست بالاتر از مقاومت، یا پایین‌تر از سطح حمایت، معامله کند، می‌تواند یک سفارش OCO که از توقف خرید و فروش برای ورود به بازار استفاده می‌کند، تنظیم کند.

به عنوان مثال، در فرایند، خرید ارز دیجیتال که در محدوده ای بین ۲۰ تا ۲۲ دلار معامله می شود، معامله گر می تواند سفارش OCO را با توقف خرید، کمی بالاتر از ۲۲ دلار و توقف فروش زیر ۲۰ دلار انجام دهد. هنگامی که قیمت از سطح مقاومت یا زیر سطح حمایت شکسته می شود، معامله ای انجام می شود و دستور توقف مربوطه لغو می شود. برعکس، اگر معامله‌گری بخواهد از یک استراتژی اصلاحی استفاده کند که در حمایت خرید می‌کند و در مقاومت می‌فروشد، می‌تواند یک سفارش OCO با سفارش محدود خرید ۲۰ دلار و یک سفارش محدود فروش در ۲۲ دلار انجام دهد.

اگر از دستورات OCO برای ورود به بازار استفاده می شود، معامله گر باید به صورت دستی دستور توقف ضرر را هنگام انجام معامله انجام دهد. زمان لازم برای دستورات OCO باید یکسان باشد، به این معنی که بازه زمانی مشخص شده برای اجرای هر دو دستور توقف و محدودیت باید یکسان باشد.

نمونه ای از سفارش OCO

فرض کنیم که ۱۰۰۰ توکن، در ارز دیجیتالی که با قیمت ۱۰ دلار معامله می شود. سرمایه گذاری کرده ایم. انتظار داریم که این توکن در بازه های وسیعی در کوتاه مدت معامله شود و هدف آن ۱۳ دلار باشد. برای کاهش ریسک، نمیخواهیم بیش از ۲ دلار در هر توکن ضرر کنیم. بنابراین، می توانیم یک سفارش OCO، که شامل یک دستور توقف ضرر برای فروش ۱۰۰۰ توکن به قیمت ۸ دلار و یک سفارش محدود همزمان برای فروش ۱۰۰۰ توکن، به قیمت ۱۳ دلار است، داشته باشیم، هرکدام که زودتر اتفاق بیفتد، انجام می‌شود و دیگری را لغو می‌کند.

اگر ارز تا ۱۳ دلار معامله شود، دستور محدود برای فروش اجرا می شود و ۱۰۰۰ توکن به قیمت ۱۳ دلار به فروش می رسد. به طور همزمان، دستور توقف ضرر ۸ دلاری به طور خودکار توسط پلت فرم معاملات لغو می شود. اگر سرمایه‌گذار این سفارش‌ها را به‌طور مستقل انجام دهد، این خطر وجود دارد که فراموش کند دستور توقف حد ضرر را لغو کند.

سخن آخر

ویژگی حد ضرر و OCO ابزاری ساده، اما قدرتمند است که به کاربران اجازه می دهد تا به روشی امن تر و مطمئن تر معامله کنند. این نوع سفارش خاص می تواند برای قفل کردن سود، محدود کردن ریسک ها و حتی برای ورود و خروج از موقعیت ها مفید باشد. با این حال، مهم است که قبل از استفاده از سفارشات OCO، درک خوبی از سفارشات حد ضرر داشته باشیم. لازم بذکر است این امکان تنها در صرافی های خاصی وجود دارد، خوشبختانه این امکان در ایران هم اکنون در دسترس بوده و صرافی ارز دیجیتال تبدیل اولین صرافی ایرانی است که در راستای عمل به ماموریت فراهم نمودن قابلیتهای جدید و امکانات حرفه ای، بستر استفاده از حد ضرر (Stop loss) و OCO را راه اندازی کرده است.

لیکویید شدن در معاملات ارز دیجیتال

لیکویید شدن (Liquidation) در بازار پر نوسان ارز‌های دیجیتال یک اتفاق معمول است. درک مفهوم لیکویید شدن برای هر تریدر یا سرمایه گذاری قبل از خرید و فروش ارزهای دیجیتال بسیار ضروری است. کوین‌‌ها و ارز‌های دیجیتال همیشه مستعد نوسان‌های شدید قیمتی هستند. آشنایی با روش‌های جلوگیری از لیکویید شدن به شما این امکان را می‌دهد که نقاط ضرر را در هنگام معامله یک ارز دیجیتال تشخیص دهید.

منظور از لیکویید شدن در ارز دیجیتال چیست؟

لیکویید شدن شبیه آب رفته به جوی است، به همین دلیل در میان معامله‌گران، سرمایه‌گذاری در بازار رمز ارز‌ها به سرمایه‌گذاری پرخطر معروف است. برای درک مفهوم لیکویید شدن در معاملات ارز دیجیتال و جلوگیری از آن تا آخر این مقاله با ما همراه باشید.

معاملات فیوچرز و لیکویید شدن در بایننس

نوسانات شدید قیمت بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال باعث نگرانی بسیاری از افراد شده است تا جایی که عده به دنبال تصویب قوانینی برای محدود کردن این نوسانات قیمتی هستند. اما در آن روی سکه این اتفاق فرصتی را برای سرمایه‌گذاران حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟ است تا سود چشمگیری به دست بیاورند. این سود در مقایسه با خرید و فروش دارایی‌های سنتی مانند سهام و کامودیتی‌ها، بسیار قابل توجه است. قیمت بیت کوین در سال ۲۰۲۰ و در بحبوحه بحران کرونا بیش از ۱۶۰ درصد افزایش داشت. در حالی که در همین سال، قیمت شاخص S&P ۵۰۰ فقط ۱۴ درصد و قیمت طلا ۲۲ درصد افزایش پیدا کرده بود. با اینکه تا اینجا همه چیز وسوسه برانگیز است. معاملات مارجین و فیوچرز مانند یک شمشیر دو لبه تیز هستند. شما می‌توانید به سادگی از صرافی وام بگیرید و سود احتمالی معاملات خود را افزایش دهید در مقابل می‌توانید دارایی‌های خود را به همین سادگی از دست بدهید.

ناپایداری قیمت‌ها این پتانسیل را ایجاد کرده است که حجم معاملات در بازار ارز‌های دیجیتال افزایش یابد. این معاملات معمولا به شکل معاملات مارجین، معاملات آتی یا فیوچرز و مبادلات دائمی (Perpetual Swaps) انجام می‌شود. این قرارداد‌ها به افراد اجازه می‌دهند تا امروز ارز‌های دیجیتال را برای زمانی در آینده و با قیمت توافقی خرید و فروش کنند. اولین استفاده‌ها از مشتقات مالی ارز‌های دیجیتال به سال ۲۰۱۱ باز می‌گردد اما پس از معرفی بایننس فیوچرز در ۲۰۱۷ شتاب بسیار زیادی گرفته است. معامله‌گران با قرض گرفتن پول از صرافی‌های ارز دیجیتال، سود احتمالی معاملات مارجین خود را افزایش دهند. بایننس (Binance)، کوکوین (KuCoin) و بای بیت (ByBIt) نمونه‌ای از صرافی‌های متمرکز ارز دیجیتال هستند که امکان معاملات مارجین و فیوچرز را برای معامله‌گران فراهم کرده‌اند.

معاملات مارجین ارز دیجیتال

معامله مارجین (Margin Trading) ارز‌های دیجیتال به معنی گرفتن وام و استفاده از سرمایه یک شخص ثالت برای خرید و فروش در بازار است. درست شبیه اینکه از یک غریبه برای خرید بیت کوین یا دیگر رمز ارز‌ها پول قرض بگیرید. در معاملات مارجین، صرافی‌های ارز دیجیتال این پول را به شما قرض می‌دهند. این سازوکار که با نام اهرم (Leverage) شناخته می‌شود، به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا بتوانند با پوزیشن‌های بزرگتری معامله کنند. طبیعتا هیچ غریبه‌ای به شما را رایگان پول قرض نمی‌دهد تا با آن تجارت کنید. در معاملات مارجین، صرافی از شما می‌خواهد تا مقداری ارز دیجیتال یا فیات را به عنوان وثیقه پرداخت کنید.

این وثیقه که برای باز کردن یک پوزیشن معاملاتی به آن نیاز دارید به نام مارجین اولیه (Initial Margin) شناخته می‌شود. صرافی از مارجین اولیه به عنوان وثیقه‌ایی برای بازپرداخت وام استفاده می‌کند. مقدار سرمایه‌ای که می‌توانید از صرافی قرض بگیرید به مارجین اولیه‌ای که پرداخت می‌کنید، بستگی دارد. میزان مارجین اولیه مورد نیاز نیز بر اساس مقدار لوریج یا اهرمی که مشخص کردید، محاسبه می‌شود. فرض کنید که می‌خواهید برای ۱۰۰ دلار مارجین اولیه از لوریج ۵X (پنج برابری) استفاده کنید. در این حالت شما ۴۰۰ دلار از صرافی وام خواهید گرفت تا بتوانید پوزیشن‌های معاملاتی ۵۰۰ دلاری باز کنید.

محاسبه سود و زیان (PnL)

سود و زیان (PnL) به دست آمده از هر معامله مارجین ارز دیجیتال به اندازه لوریج بستگی دارد. برای درک چگونگی محاسبه سود و زیان معاملات مارجین از مثال بالا استفاده می‌کنیم. در این مثال مارجین اولیه ما ۱۰۰ دلار، لوریج مورد استفاده ما ۵X و ارزش پوزیشنی که باز کردیم ۵۰۰ دلار است. حالا فرض کنید که قیمت دارایی ۱۰ درصد افزایش پیدا کند، سود ما از این پوزیشن ۵۰۰ دلاری برابر با ۵۰ دلار خواهد بود. در حقیقت ما نسبت به سرمایه ۱۰۰ دلاری اولیه‌ای که به عنوان وثیقه پرداخت کرده‌ایم، ۵۰ درصد سود به دست آورده‌ایم. حالا شما می‌توانید ۴۰۰ دلار وام را به صرافی بازگردانید و ۱۵۰ دلار (۵۰ دلار سود + ۱۰۰ دلار مارجین اولیه) را در حساب خود نگه دارید.

در نقطه مقابل اگر قیمت دارایی ۱۰ درصد کاهش پیدا کنید، شما ۵۰ دلار ضرر خواهید کرد. در این شرایط نیز شما ۵۰ درصد از سرمایه ۱۰۰ دلاری اولیه خود را از دست خواهید داد. به زبان ساده شما ۵۰ درصد ضرر کرده‌اید! یک فرمول ساده برای محاسبه سود و زیان احتمالی شما هنگام استفاده از لوریج وجود دارد. اهرم یا لوریج یعنی سود و زیان احتمالی از مارجین اولیه‌ای که پرداخت کردید، چقدر می‌تواند باشد. هیچگاه مدیریت ریسک را فراموش نکنید و همیشه مطمئن شوید که ضرر‌های احتمالی شما قابل کنترل هستند.

سود یا زیان = مارجین اولیه * درصد تغییر قیمت ارز دیجیتال * عدد لوریج

لیکوئیدیتی در معاملات بایننس به زبان ساده

لیکویید شدن یعنی بستن یک پوزیشن توسط صرافی در زمانی که زیان آن معامله برابر با ارزش مارجین اولیه شود. این اتفاق زمانی رخ می‌دهد که معامله‌گر نتواند مارجین مورد نیاز برای باز نگهداشتن پوزیشن را به دست آورد. به زبان دیگر از سرمایه لازم برای باز نگهداشتن معامله، برخوردار نباشد. لیکویید شدن هم در معاملات مارجین و هم در معاملات فیوچرز ارز دیجیتال اتفاق می‌افتد.

استفاده از لوریج برای باز کردن پوزیشن یکی از استراتژی‌های معاملاتی با ریسک بسیار بالا است. در این استراتژی اگر بازار به اندازه کافی در جهت مخالف پوزیشن شما حرکت کند، ممکن است کلا وثیقه (مارجین اولیه) خود را از دست بدهید. صرافی‌های ارز دیجیتال در برخی کشور‌ها مانند انگلستان، از پیشنهاد معاملات مارجین و فیوچرز به معامله‌گران تازه کار منع شده‌اند. این کار با هدف حفاظت از این سرمایه‌گذاران در برابر لیکویید شدن و از دست دادن سرمایه‌شان، انجام می‌شود. با استفاده از این فرمول می‌توانید میزان درصد تغییرات بازار برای لیکویید شدن یک پوزیشن را محاسبه کنید:

درصد تغییرات برای لیکویید شدن = ۱۰۰ / مقدار لوریج (اهرم)

مثلا اگر از لوریج ۵X استفاده کنید، با افزایش ۲۰ درصدی قیمت ارز دیجیتال برخلاف پوزیشن شما، لیکویید خواهید شد. (۲۰ درصد = ۱۰۰ / ۵)

جلوگیری از لیکویید شدن

در زمان استفاده از لوریج در معاملات مارجین و فیوچرز، گزینه‌های انگشت شماری برای جلوگیری یا کاهش احتمال لیکوییدن خواهید داشت. شناخته شده‌ترین گزینه استفاده از حد ضرر (Stop Loss) است. حد ضرر با نام Stop Order و Stop Market Order نیز شناخته می‌شود. این گزینه نوعی سفارش پیشرفته است که در آن سرمایه‌گذار به صرافی دستور می‌دهد تا دارایی را در نقطه قیمتی خاصی، بفروشد. هنگام تعیین کردن حد ضرر باید مقادیر زیر را وارد کنید:

قیمت توقف (Stop Price)	قیمتی که در آن نقطه دستور حد ضرر اجرا می‌شود و پوزیشن معاملاتی بسته خواهد شد
قیمت فروش (Sell Price)	قیمت که در آن نقطه قصد دارید ارز دیجیتال خود را بفروشید
مقدار (Size)	مقدار دارایی که می‌خواهید در نقطه حد ضرر بفروشید

اگر حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟ قیمت دارایی در بازار به قیمت توقف یا استاپ پرایس برسد، دستور حد ضرر به طور خودکار اجرا می‌شود و دارایی در قیمت و مقدار مشخص شده به فروش خواهد رسید. اگر معامله‌گر احساس کند که بازار به سرعت در خلاف جهت پیش‌بینی شده حرکت خواهد کرد، ممکن است قیمت فروش را از قیمت توقف پایین‌تر تعیین کند. این کار باعث می‌شود که دارایی در زمانی بسیار کوتاه (توسط یک معامله‌گر دیگر) به فروش برسد. هدف اصلی استفاده از حد ضرر، کاهش ضرر احتمالی است.

مفهوم حد ضرر در لیکوئید شدن ارز دیجیتال

برای درک بهتر این مفهوم، دو سناریوی زیر را بهم بررسی می‌کنیم:

سناریو یک: یک معامله ۵۰۰۰ دلار در حساب صرافی ارز دیجیتال خود دارد. او تصمیم می‌گیرید که با یک مارجین اولیه ۱۰۰ دلاری و لوریج ۱۰X یک پوزیشن ۱۰۰۰ دلاری باز کند. او حد ضرر را در ۲.۵ درصد از نقطه ورود (Entry Position) خود تعیین می‌کند. در این شرایط، ضرر احتمالی معامله‌گر ۲۵ دلار خواهد بود که تنها ۰.۵ درصد از موجودی کل حساب او خواهد بود.

حالا فرض کنید که معامله‌گر از حد ضرر (Stop Loss) استفاده نکند. در این حالت با کاهش ۱۰ درصدی قیمت دارایی، پوزیشن معاملاتی او لیکویید خواهد شد. اگر نفهمیدید که این عدد را چگونه به دست آوردیم، دوباره محاسبه درصد لیکویید شدن را مرور کنید.

سناریو دو: یک معامله‌گر دیگر نیز ۵۰۰۰ هزار دلار در حساب صرافی ارز دیجیتال خود دارد. این معامله‌گر تصمیم می‌گیرد تا با یک مارجین اولیه ۲۵۰۰ دلار و استفاده از لوریج ۳X یک پوزیشن ۷۵۰۰ دلار باز کند. با قرار دادن حد ضرر در فاصله ۲.۵ درصدی از نقطه ورود، ضرر احتمالی او در معامله ۱۸۷.۵ دلار، یعنی ۳.۷۵ درصد از کل موجودی او خواهد بود.

به طور کلی، تصور رایج این است که استفاده از مقدار لوریج بالا در باز کردن یک پوزشین معاملاتی با ریسک زیادی همراه است. اما تاثیر این عامل تنها زمانی مشخص می‌شود که مانند سناریو دوم، اندازه پوزیشن معاملاتی شما بسیار بزرگ باشد. به عنوان یک قانون کلی، همیشه تلاش کنید تا حد ضرر هر معامله خود را کمتر از ۱.۵ درصد کل دارایی‌تان در نظر بگیرید.

تعیین حد ضرر

مدیریت ریسک، مهمترین مبحثی است که باید پیش از شروع معاملات مارجین فرا بگیرید. پیش از فکر کردن به کسب سود، هدف اصلی شما باید کاهش ضرر احتمالی تا جای ممکن باشد. هیچ استراتژی معاملاتی وجود ندارد که صد در صد قابل اطمینان باشد. بنابراین در شرایطی که بازار مطابق انتظار شما پیش نمی‌رود با از مکانیسم‌هایی برای حفظ دارایی خود استفاده کنید.

با اینکه تعیین درست حد ضرر (Stop Loss) بسیار مهم است اما هیچ قانون طلایی برای تعیین مقدار دقیق آن وجود ندارد. توصیه بیشتر افراد این است که ۲ تا ۵ درصد از ارزش معامله خود را به عنوان حد ضرر تعیین کنید. البته بعضی از معامله‌گران نیز ترجیح می‌دهد تا حد ضرر را پایین از نوسان پایین (Swing Low) تعیین کنند. البته به شرطی که نوسان پایین آنقدر کم نباشد که قبل از شروع معامله، لیکویید شوید.

نتیجه گیری

شما باید بتوانید حجم معاملات خود را و ریسک‌های مرتبط با آن را مدیریت کنید. هرچه حد ضرر Stop Loss در معاملات یعنی چه؟ از لوریج بیشتری استفاده کنید، احتمال لیکویید شدن شما بیشتر خواهد شد. در واقع استفاده از لوریج بیش از حد شبیه این است که سرمایه خود را در معرض ریسک غیر ضروری قرار دهید. همچنین فرایند لیکویید شدن در بعضی صرافی‌ها، بسیار آزاردهنده است. برای مثال صرافی بیت مکس (BitMex) تنها به کاربران اجازه می‌دهد تا از بیت کوین به عنوان مارجین اولیه استفاده کنند. این اتفاق باعث می‌شود تا با کاهش قیمت بیت کوین، ارزش سرمایه‌ای که به عنوان وثیقه قرار داده‌اید کاهش یاید و در نتیجه سریع‌تر لیکویید شوید.

سوالات متداول

لیکوئید شدن چیست؟

به از دست دادن تمام دارایی در یک معامله آتی (فیوچرز) لیکوئید شدن می‌گویند.

مهم ترین عملی که به کاربران بعد از لیکوئید شدن توصیه می‌شود چیست؟

در نظر داشته باشید که تحلیل احساسات مهم‌ترین رفتاریست که کاربران در این شرایط باید داشته باشند تا در ادامه از زیان بیشتر در امان بمانند.

تریلینگ استاپ چیست ؟ استاپ لاس چیست ؟ __ تعریف Trailing Stop در متاتریدر

این یک آموزش تک‌قسمتی رایگان است. به سبد خرید افزوده و با چند کلیک دریافت کنید.

درباره مدرس

معصومه کرمی

معصومه کرمی هستم و خیلی خوشحالم که به واسطه هم‌رویش تونستم مسیر آموزشی کم‌بها و همگانی برای برنامه‌نویسی متاتریدر ایجاد کنم. آموزش‌های تکمیلی این مسیر هم در وبسایت سودگاه (+) ارائه خواهد شد.

توضیحات

تریلینگ استاپ چیست ؟ حد ضرر یا استاپ لاس چیست ؟ این برگ از آموزش تریلینگ استاپ در متاتریدر در حقیقت بخشی از آموزش اکسپرت نویسی MQL5 پیشرفته ____ بسته کامل است. این آموزش چون به صورت مستقل نیز قابل استفاده است اینجا به رایگان متشر شد. آموزش حد ضرر پویا (+) در مدت زمان حدود 5 دقیقه خیلی سریع و اصولی ضبط شده است.

حدضرر یا Stop Loss چیست ؟

حدضرر یا Stop Loss مقدار ضرری که ما می‌توانیم در یک معامله تحمل کنیم.
در متاتریدر می‌توانیم برای هر سفارش حدضرر (Stop Loss) و حد سود ( Take Profit ) تعریف کنیم. در این صورت اگه قیمت سهم به هر کدام از این قیمت ها برسد Position بصورت خوکار بسته می‌شود و از ضرر بیشتر جلوگیری می‌شود.
اما نکته ای که اینجا وجود دارد این است که حدضرر استاتیک می‌باشد. مقدار حدضرر با سود کردن Position تغییر نمی‌کند. به همین دلیل در اکسپرت‌ ها بجای حدضرر یا Stop Loss بهتراست از حدضرر پویا یا Trailing Stops استفاده کنیم.

حدضرر پویا (Trailing Stops) چیست ؟

حدضرر پویا (Trailing Stops) همان حدضرر یا Stop Loss که در جهت سود Position حرکت می‌کند.
یعنی بعد از اینکه سفارش‌هایمان را ثبت کردیم اگر کندل بعدی در جهت سود Position باشد مقدار حدضرر پویا (Trailing Stops) براساس قیمت آن کندل محاسبه و سپس برای سفارش ما تعریف می‌شود.

این آموزش در یک نگاه:

در این آموزش راجع به چگونگی تعریف حدضرر پویا (Trailing Stops) با زبان MQL5 و فعال شدن حدضرر در صورت رسیدن به حداقل سود و حرکت حدضرر با مقدار اندیکاتور ها در هر کندل صحبت می‌کنیم.

این آموزش بی نظیر است زیرا:

• سناریونویسی شده و دارای زمان بهینه است.
• براساس منبع معتبر جهانی تهیه شده است.
• علاوه بر توضیح مفاهیم برای موضوع مثال‌های کاربردی طراحی می‌شود.

کلیدواژگان

تریلینگ استاپ چیست – حد ضرر تریلینگ – trailing stop چیست – trailing stop – استاپ لاس چیست – استاپ لاس – معنی استاپ لاس – استاپ لاس در متاتریدر – stop loss چیست – معنی stop loss – نحوه تعیین stop loss – حد ضرر چیست – چگونه حد ضرر را تعیین کنیم – حد ضرر چیست و فرمول محاسبه آن – تریلینگ استاپ در متاتریدر – تریلینگ استاپ در متاتریدر 5 – تریلینگ استاپ در اکسپرت – trailing stop در متاتریدر – آموزش اکسپرت نویسی – دوره اکسپرت نویسی – آموزش اکسپرت نویسی در متاتریدر – آموزش اکسپرت نویسی mql5

سرفصل‌ها

سرفصل‌ها

– تعریف Stop Loss
– بررسی مثال از Stop Loss
– تعریف Trailing Stops
– بررسی مثال از Trailing Stops
– تفاوت Stop Loss و Trailing Stops